虽然昨天公布的一季度GDP4 5%超出市场预期，但这并没有让市场对经济复苏的信心回升，反而强化市场关于弱复

【资料图】

虽然昨天公布的一季度GDP4.5%超出市场预期，但这并没有让市场对经济复苏的信心回升，反而强化市场关于弱复苏的共识，这样就可以继续炒作AI了。

再加上昨天中际旭创拿到800G光模块追加订单的传闻验证了算力端的高景气，AI炒作的情绪重燃，今天AI再次吸血全市场，资金一股脑都去炒作AI，不仅是服务器、CPO，就连传媒游戏板块也卷土重来，又是一个鸡犬升天的行情。早盘基本就计算机、通信、传媒、电子四大TMT板块大涨，其它板块都在跌，特别是地产、家具、建材等地产更是大跌。

不过，我们之前也有提醒，AI炒到这个阶段都是情绪，拥挤度高就意味着波动大，一有利空资金就会慌不择路的踩踏。比如今天，早盘中科曙光再度涨停，带动数据中心产业链大涨，就连半导体也大涨，但午盘工业富联跌停，整个板块都开始恐慌，中科曙光开板，浪潮信息由大跌到翻绿，比的就是一个手快。

至于导火索的工业富联，有消息说是被砍单，有消息说是政治原因，但这两个都不会影响板块其它个股，为何中科曙光、浪潮信息也跳水？只能说明情绪太极端。

除了AI，今天中特估也是大幅回调，三大运营商均大跌，这一方面可能是短期涨幅大资金兑现；另一方面昨天中国联通公布了一季报，今天股价大跌。

具体来看，截止收盘，上证指数跌幅为0.68%，创业板指跌幅为0.63%。今天两市成交额小幅放量至1.08万亿，北向资金尾盘有所回流小幅净卖出9.16亿，今天全市场又是超过3300只个股下跌，赚钱效应较差。

分行业来看，今天仅有传媒、社会服务、计算机三大行业上涨，建筑材料、房地产、美容护理、轻工制造、建筑装饰等行业领跌，酒店、旅游尾盘走强。

另外，最近港股走势莫名其妙的弱，不跟A股也不跟美股，按照之前的经验，中国经济复苏叠加美元走弱，港股应该走强。但是这两天港股表现远不及A股，且与上证50出现背离，而且南向资金一直在加仓港股，说明内资看好港股。这可能是因为中美的问题压制了市场情绪，国际的长线资金由于担忧地缘博弈风险还没有系统性加仓港股。

风险提示：

股市有风险，投资需谨慎，本文不构成投资建议，读者需独立思考